Endeks24 yazarı Ata Can, Seranit Granit Seramik A.Ş.'nin halka arzına dair sosyal medya platformu X’te dikkat çeken değerlendirmelerde bulundu. Özellikle şirketin fiyat istikrarı planlaması konusunda güven telkin etmediğini belirten Ata Can, “Şirketler taşın altına elini koymak istiyorsa mutlaka günlük alım emri taahhüdü vermeli” ifadelerini kullandı. Halka arzdan elde edilecek brüt gelirin %20'si fiyat istikrarına ayrılmış olsa da, bunun ne ölçüde uygulanacağının belirsizliği eleştirilerin odak noktası oldu.
Ayrıca, yüksek başvuru kriterlerinin yatırımcılar için bir eşik oluşturduğunu belirten Ata Can, 750 bin adet hisseye karşılık gelen 9 milyon TL’lik bir bütçe ile bu kategoriye girilebileceğini vurgulayarak, "Siz payları satmaya mı çalışıyorsunuz, yoksa satmamaya mı?” ifadeleriyle sürecin bireysel yatırımcı açısından zorlayıcı olabileceğine işaret etti.
Halka arzın detayları: 1,8 milyar TL büyüklük hedefleniyor
27-28-29 Ocak tarihlerinde taleplerin toplanacağı Seranit Granit halka arzında, toplam 150.050.000 adet hisse arz edilecek. Bunun 128.600.000 adedi sermaye artırımı yoluyla, 21.450.000 adedi ise Sinpaş Holding Yönetim Kurulu Başkanı Avni Çelik’in ortak satışıyla karşılanacak. Hisse başına 12 TL olarak belirlenen halka arz fiyatı, %37,31 oranında iskonto içeriyor.
Halka arz gelirinin kullanım alanları şu şekilde açıklandı:
-
%55’i borç ödemesi
-
%30’u işletme sermayesi
-
%15’i satış-pazarlama ağı ve dijitalleşme yatırımları
Bu kapsamda, halka arzdan elde edilmesi planlanan 1,8 milyar TL’nin 257,4 milyon TL’si Avni Çelik’e, geri kalanı ise şirket kasasına aktarılacak.
Dağıtım yapısı ve yatırımcı kriterleri
Yurt içi bireysel yatırımcılara %75 oranında pay ayrılan halka arzda eşit dağıtım uygulanacak. Bununla birlikte, yüksek başvuru kategorisine %10 oranında bir pay ayrılmış durumda. Yüksek başvuru, 750 bin adet hisse ve üzeri alımları kapsayacak.
Şirketin Borsa İstanbul Katılım Endeksi kriterlerine uygun olmadığını belirten Ata Can, Sinpaş Holding’e ait diğer şirketlerden yatırımcıların tanıdık olduğu Seranit Granit’in halka arzında bu detayı da göz önünde bulundurdu.
